Chancerne er, at hvis du er boligejer, ved du hvad boligkapital er, selvom det ikke er talt meget om i løbet af disse trin til at købe et hus. Hvis du har hørt udtrykket, men ikke ved, hvad der er hjemmekapital, skal du være opmærksom: Boligkapital er i det væsentlige dit hjemmes værdi, når du først har taget højde for, hvor meget du stadig skylder på dit prioritetslån.

Selvom du ved, hvad egenkapital er, kan du med sikkerhed sige, at du ved, hvordan et boligkapitallån eller en egenkapitallinje (også kaldet HELOC) fungerer? Hvis du ikke kan, her er en guide til, hvad det er, og hvordan du kan bruge boligkapital til alt fra universitetslån til boligrenoveringsprojekter. (Desværre kan det ikke virkelig hjælpe dig med at dække disse irriterende omkostninger ved at sælge et hus. )

Hvad er egenkapital?

Når du køber et hjem, betaler du normalt ikke kontant. De fleste mennesker gør et stort udbetaling på et hus og forpligte sig til månedlige betalinger mod et 15- eller 30-årigt pant. På dag et af dit boligsalg svarer din egenkapital til størrelsen af ​​den udbetaling. Udbetalingen er den eneste del af det hjem, du faktisk har betalt for.

Efterhånden som du går, tjener du mere og mere egenkapital for hver betaling, du foretager til dit lån. Ethvert beløb, der betales mod hovedstolen på realkreditlånet - ikke renter - er din egenkapital. Finde ud af hvordan man betaler det pant tidligt kan endda hjælpe med at øge din egenkapital, og egenkapitalen vil også stige, når dit hjem stiger og falder, hvis boligværdien falder.

Bankerne giver dig mulighed for at låne mod dette beløb og bruge kontanterne, men du finder det passende. Disse boliglån er relativt lette at få og kommer med lave renter sammenlignet med andre traditionelle lån og kreditlinjer.

Boligkapitallinje med kredit vs. boliglån

Der er et par forskellige måder, du kan låne på din egenkapital. Et gennem et standard boliglån. Disse lån udstedes i faste beløb med betalingsplaner op til 30 år, som du betaler, mens du betaler dit oprindelige pant. Renten beregnes på det tidspunkt, hvor du trækker lånet, og du får kontanter med det samme. De fleste banker giver dig mulighed for at bruge kontanter fra dit lån i 10 år, før du skal begynde at betale det tilbage, ofte over en 20-årig periode.

En anden mulighed er en egenkapitalgrænse eller en HELOC. En HELOC fungerer mere som et kreditkort, så du kan købe og betale for ting op til et bestemt samlet beløb. Du betaler kun renter på de køb, du foretager, og du behøver ikke bekymre dig om at betale et forudbestemt beløb tilbage.

En tredje mulighed er Figur Home Equity Line, en ny hybrid metode, der fungerer som et enklere og hurtigere alternativ til traditionelle HELOC'er og boliglån. Det tilbyder en online-ansøgningsproces og beslutning - udført på bare fem minutter - og hurtigere finansiering, hvilket giver husejere deres penge på fem dage. Det giver også husejere mulighed for at låne til en lav fast rente med adgang til et engangsbeløb først (svarende til et boliglån) og muligheden for at trække mere efter behov senere (som med en HELOC.)

Med enhver form for låntagning mod egenkapital er vilkår og renter normalt ret gode.

'Årsagen er, at du stiller en del af dit hus som sikkerhed,' siger Jeff Tucker, økonom hos Zillow. 'Hvis du misligholder standard nok, kan de tage dit hjem, så det er en mere sikker kredit for banken.'

Hvad kan du bruge et boliglån eller en egenkapital til kredit?

Enhver, der ser på ombygningsomkostninger for badeværelset eller overvejer et nyt hegn, ved, at større renoveringer kan koste en arm og et ben. (Se bare på en typisk køkkenombygningsomkostninger. )

Men der er ingen regler for, hvordan du skal bruge de kontanter, du låner, mod din egenkapital. Men disse penge bruges, de fleste finder, at boliglån er en mere overkommelig mulighed i forhold til traditionelle lån og kreditkort.

bedste apotek ansigtsmaske til porer

Lyt til Real Simple 's' Money Confidential 'podcast for at få ekspertrådgivning om at starte en virksomhed, hvordan man stopper med at være dårlig med penge, & apos; diskutere hemmelig gæld med din partner og meget mere!

'Gode anvendelser kan være at betale for collegeundervisning eller en anden stor engangsregning, du måske vil dække for dine børn,' siger Tucker. 'Mange mennesker kan finde ud af, at de kan få bedre renter på denne form for kredit end for eksempel et studielån.'

Krav til lån til egenkapital

Du kan kvalificere dig til en kredit på hjemmet fra den dag, du køber dit hjem. Der er ingen ventetid med hensyn til, hvornår du er i stand til at ansøge om disse lån, og det beløb, du er berettiget til, afhænger blandt andet af, hvor meget du har betalt til dit lån. Med andre ord kan dit lån ikke være større end din egenkapital.

Efter finanskrisen begyndte bankerne at begrænse boliglån og HELOC på 80 til 85 procent af en husejers egenkapital. Dette beløb sikrer, at du aldrig skylder mere på dit boliglån, end du gør på dit oprindelige pant.

'Firs procent har længe været vendepunktet,' siger Tucker.

hvordan laver du en squat

Hvis du ansøger om et lån til boligkapital eller en kredit for boligkapital gennem den samme bank, der finansierede dit oprindelige pant, kunne du se nogle frynsegoder, såsom en forholdsrabat. Det er også lettere at betale lånet, hvis det hele sker i samme bank via den samme app eller konto.

Afhængigt af din bank skal du muligvis betale gebyrer for at få adgang til egenkapital, så vær ikke bange for at shoppe rundt.

Inden du godkendes, vil din bank gerne have foretaget en vurdering af dit hjem. Dette trin er påkrævet uanset hvornår din sidste vurdering blev afsluttet. Og banker vil ikke stole på information fra websteder som Zillow, siger Tucker. Normalt skal du betale for denne service og afvente resultaterne, før en bank beslutter, hvad dit samlede boliglån vil være. I en nødsituation kan du dog forvente at få godkendelse af dit lån ret hurtigt inden for en periode på 30 til 35 dage.

Fejl og faldgruber til lån i egenkapital

Selvom det kan virke som et boligkapitallån eller en egenkapitalgrænse er en enkel og overkommelig måde at foretage forbedringer i hjemmet, betale anden gæld eller bruge i tilfælde af en nødsituation, er der faldgruber.

Det er fordi der ved hvert lån stadig er mulighed for misligholdelse.

'Hvis du er sikker på, at din indkomst fortsætter, så du kan betale den tilbage, er det en sikker mulighed,' siger Tucker. 'Men i det omfang ingen af ​​os har en krystalkugle, kan vi ikke være sikre på, at vi har den samme beskæftigelse, som vi gjorde sidste år.'

Og mens sikkerhedsskabe er på plads for at forhindre tvangsauktioner (som skete massevis under finanskrisen), spiller markedet stadig en rolle i, om du vil sidde fast med et hjem, som du skylder mere for, end det er værd.

Gå hen til denne type lån, som du ville gjort med andre, og overvej om du vil være i stand til at betale det, og om de potentielle konsekvenser er risikoen værd.